Tradicionalmente, los bienes raíces han sido accesibles principalmente a los inversores adinerados. Invertir en bienes raíces requiere una experiencia considerable y un capital inicial significativo, lo que lo hace fuera del alcance de muchos.
Afortunadamente, los nuevos modelos de inversión impulsados por la tokenización están remodelando este panorama y reduciendo las barreras de entrada.
La tokenización es el proceso de convertir un activo real, como un inmueble, en tokens digitales que pueden registrarse, transferirse o intercambiarse en una cadena de bloques. Cada token representa una parte de la propiedad del activo, lo que permite dividirlo, almacenarlo e intercambiarlo digitalmente con facilidad.
Este enfoque permite a los inversores participar en el mercado inmobiliario sin poseer propiedades directamente, aportando mayor liquidez, cumplimiento normativo, mayor transparencia y una experiencia flexible y personalizable a los mercados de todo el mundo.
Cómo la tokenización aumenta la liquidez en el mercado inmobiliario
La naturaleza inherentemente local de los bienes raíces –impulsada por regulaciones regionales, requisitos administrativos complejos y prácticas bancarias localizadas– crea obstáculos significativos para los inversionistas internacionales que buscan ingresar a mercados específicos, particularmente cuando se combina con la necesidad de un conocimiento profundo del mercado local. Los procesos comerciales implicados en la adquisición y puesta a disposición de bienes inmuebles como inversión, incluida la diligencia debida y numerosos trámites administrativos, también son engorrosos. Por tanto, el status quo en el mercado inmobiliario no cubre las necesidades de liquidez que requieren muchos inversores.
Aquí es donde la tokenización ofrece una solución. Al dividir una sola propiedad en múltiples tokens, cada uno de los cuales representa una fracción del activo, los inversores pueden comprar o vender pequeñas acciones de una propiedad en los mercados de todo el mundo. Este enfoque reduce la inversión inicial requerida, haciendo que el comercio inmobiliario sea más accesible y flexible. La tokenización también pasa por alto la ubicación de los mercados inmobiliarios, lo que permite a los inversores intercambiar sus inversiones con un mercado global de individuos e instituciones, aumentando así significativamente la liquidez de sus inversiones.
La inversión fraccionada transforma el mercado inmobiliario de una compra de bienes raíces en el mercado localizado a una inversión flexible y divisible, creando transacciones más pequeñas que aumentan la liquidez, reducen la volatilidad del mercado y crean un mercado inmobiliario global.
El poder de la tokenización creando nuevas garantías regulatorias y de cumplimiento
Las plataformas inmobiliarias tokenizadas son capaces de crear medidas de cumplimiento automatizadas, lo que permite a los inversores y propietarios de bienes raíces cumplir honestamente con las regulaciones regionales e internacionales. Estas salvaguardias regulatorias ayudan a prevenir disputas legales e inversiones que no cumplen con las normas, creando un entorno de mercado inmobiliario más estable y atrayendo inversores institucionales que buscan entornos conformes y de bajo riesgo con una clara alineación regulatoria.
La introducción de procedimientos de cumplimiento transparentes y de fácil acceso en el mercado de inversión inmobiliaria con plataformas tokenizadas hace que el mercado inmobiliario sea más líquido al facilitar la venta rápida de activos en caso de hipotecas y otros casos de insolvencia. Con acceso a un mercado global más grande que no requiere grandes cantidades de capital para participar, las inversiones inmobiliarias han pasado de ser inversiones ilíquidas a ser una herramienta versátil para una gama más amplia de inversores.
Tecnología blockchain: seguridad y transparencia de las inversiones inmobiliarias
Los registros de las transacciones en el mercado inmobiliario tradicional son difíciles de rastrear, lo que genera escándalos y corrupción, pero gracias a la tecnología blockchain, cada transacción se almacena en un libro de contabilidad inmutable. Cada paso de la transacción se registra en la cadena, incluidas las valoraciones de activos, las confirmaciones de pagos y las transferencias de propiedad. Estos registros inmutables evitan que se produzcan fraudes y corrupción y proporcionan un historial de transacciones confiable que contiene datos que los reguladores y los inversores pueden ver, verificar y en los que pueden confiar.
La historia de cada activo y su procedencia, desde la propiedad anterior hasta los registros de mantenimiento, se pueden tokenizar en la cadena de bloques, revelando una historia clara y específica de cada propiedad.
Los derechos de inversión criptoverificados protegen a los poseedores de tokens al garantizar participaciones de inversión claras y legalmente ejecutables en el activo. Los detalles de la inversión son rastreables y proporcionan prueba legal del derecho de propiedad. La claridad de los derechos de inversión y los registros en la cadena de bloques con un libro de contabilidad inmutable evita disputas sobre reclamaciones de bienes raíces, por lo que los inversores tienen la tranquilidad de que su inversión en propiedades es segura y reconocida.
Los inversores inmobiliarios se benefician de una mayor flexibilidad y personalización gracias a la tokenización
Las inversiones inmobiliarias generalmente se consideran una clase de activos de menor riesgo y menor rentabilidad. Sin embargo, esta simple comprensión del sector niega las grandes diferencias entre las estrategias de inversión adoptadas en el campo de la inversión inmobiliaria. En primer lugar, existen múltiples enfoques para obtener rendimientos, incluida la venta del activo, el cobro de alquileres o la apreciación de la propiedad. También existe una amplia gama de estrategias de alquiler: las reservas estilo hotel a través de Airbnb ofrecen un enfoque distinto en comparación con los alquileres a medio o largo plazo. Dadas las diferencias en ubicación, tamaño de activos y consideraciones políticas, está claro que los inversores tienen una amplia gama de estrategias de inversión para elegir.
Los grandes inversores institucionales pueden exponerse a todas las estrategias de inversión disponibles invirtiendo en un gran número de propiedades, pero el resto del mercado actualmente sólo puede emplear una o unas pocas estrategias de inversión.
A través de la tokenización de activos inmobiliarios, los inversores pueden invertir globalmente a través de una serie de estrategias de inversión, mejorando así la flexibilidad de las inversiones inmobiliarias y aumentando su utilidad como clase de activo.
Bienes inmuebles para todos
La tokenización derriba las barreras a la inversión inmobiliaria, permitiendo a cualquier persona, en cualquier lugar, invertir en una porción de propiedad. Este cambio transforma el sector inmobiliario de un mercado complejo y exclusivo en una inversión accesible y flexible que se adapta a sus objetivos. Con la tokenización, invertir en bienes raíces ya no es un privilegio, sino una oportunidad para todos.