El cálculo regulatorio del espacio bancario como servicio todavía está en la primera ronda, según el CEO de Pathward.
Sioux Falls, Pathward, con sede en el sur de Dakota, que ofrece pagos, un problema de tarjeta, soluciones de crédito e impuestos a través de su negocio bancario como servicio, tiene poco más de 30 socios, dijo el CEO Brett Pharr. El banco sin sucursal, un socio frecuente de fintechs, tenía alrededor de $ 7.6 mil millones en activo Al 31 de diciembre de 2024.
Pharr apodado Pathward, anteriormente Metabank, uno de los “pioneros” del espacio Baas, después de saltar en el sector de pagos hace aproximadamente dos décadas. Se unió al banco en 2019, después de una visita a los ciudadanos y más de tres décadas en Bank of America.
Después de un reciente Boom Fintech que llevó a los nuevos participantes al espacio, algunos jugadores de Baas “Crash and Burn”, que contribuyeron a la presión regulatoria, dijo Phar en una entrevista reciente. El colapso del año pasado de la sinapsis intermedia de fintech destacó algunos de los ángulos muertos En el modelo de negocio.
“Ha habido fallas de alto nivel que dañan particularmente a los consumidores, y nadie tolerará esto”, dijo Pharr. Aunque espera una cierta relajación regulatoria más ampliamente, no cree que esto se extienda al espacio Baas.
Nota del editor: esta entrevista fue publicada por Clarity and Patented.
Dive Bancaire: ¿Crees que termina el cálculo regulatorio de los BAA, porque los reguladores y los bancos han aprendido más sobre la empresa?
Brett Pharr: Algunas personas piensan que estamos lejos de eso. Creo que solo comenzamos. Hay sujetos que aún no han sido afectados. La mayor parte de la atención a este punto fue alrededor de los registros y las conciliaciones, así como la ley sobre el secreto de los bancos / lavado de dinero. No hubo una inmersión profunda en los acuerdos de tercera parte parcial y de tercera parte, cuarta o investigación profundas sobre sujetos de cumplimiento como Z (verdad en préstamos) y la Regulación E (transferencias de fondos electrónicos). Creo que hay otra ronda de control regulatorio que continuará presionando el espacio.
Brett Pharr
Permiso otorgado por Pathward
¿Esperas el énfasis en el riesgo de terceros de quedarse, a pesar de los cambios en las agencias de regulación bancaria?
Debe tener suficiente integridad y confianza para averiguar si perjudica al consumidor, y la gestión de riesgos de tercera parte es cómo hace esto. Se supone que debe seguir quejas y tener un sistema de gestión de quejas en su socio, pero los bancos de Baas más recientes no han creado un sistema de gestión de quejas; Ni siquiera saben cuáles son las quejas. Este es el tipo de cosas.
Algunos de estos proveedores de middleware, que están entre el banco y el fintech, es un modelo comercial que no funcionará. En general, hacemos acuerdos para tres partes, por lo que tenemos una línea de vista. Este cliente que tiene dinero en mi banco es mi cliente, porque yo soy yo quien proporciona un seguro de transferencia de la FDIC. Debo tener este acuerdo directo.
¿Esperas que más bancos ingresen o salgan de los BAA?
Hay bancos que han entrado allí en los últimos tres a cinco años, a veces con un solo producto. Algunos decidirán salir, algunos decidirán invertir con fuerza. Depende del segmento. La mayoría de nuestras actividades, al principio, se basaron en ingresos de intercambio, mediante los costos de escaneo entre los comerciantes. Una parte creciente de la oportunidad en los BAA ya no está vinculada al intercambio, lo que significa que todos los bancos pueden jugar, por lo que puede tener bancos muy grandes en este espacio.
Saldrán más bancos, porque no pueden resolver los problemas que desean resolver, o no están dispuestos a invertir. Vimos ofertas concluidas que no tenían sentido económico, porque no secaron el costo de la conformidad. Si no hace esto, el modelo de negocio de socios no funciona. Algunos socios también se declararán en quiebra. Tenías un primer ciclo de fintechs que de alguna manera se lavaron. Podemos tener otra vuelta porque no pueden simplemente adquirir clientes. De hecho, debes obtener ganancias.
¿Qué tipo de oportunidad es ver que los bancos abandonan el espacio Baas?
Se presenta en dos formas. El primero es que sale un banco y alguien quiere un nuevo banco. O, vemos mucho, no quiero mantener todos mis huevos en una sola canasta con un solo banco; Quiero tener dos bancos, para no quedarme suspendido en caso de que alguien tenga un problema. Vemos esto del lado de los pagos, pero también del lado de los préstamos en el mercado. Nos dio buenas oportunidades.
¿Le preocupa que los bancos pierdan su lugar en este ecosistema si más empresas obtienen charters bancarias?
La historia está llena de no bancos que obtuvieron una carta bancaria y las hicieron o les hubiera gustado poder. Tengo un excelente socio en H&R Block; Se deshicieron de su carta bancaria. Usted tiene quién compró bancos para una carta. Hay un problema real cuando tienes algo más grande durante la ejecución del banco. Todos los que no son banqueros que obtienen una carta bancaria no tienen idea de lo que se necesitará para administrar este banco. El banco es una cultura.
No estoy preocupado por eso. Habrá algunos que sin duda obtendrán cartas bancarias. Pero pasarán mucho tiempo tratando de entender cómo tener un banco.
Lecciones aprendidas de Investigación del fiscal de Nueva York, ¿Qué dijo Rathward ilegalmente orgullosamente orgullosamente orgulloso y transfirió dinero a los cobradores de deudas?
Esta es la gestión de terceros. Operamos como un banco nacional en 50 estados. Debe tener un procedimiento específico en cada uno de los 50 estados, que habla sobre él sobre la complejidad. Las cosas se perdieron, sin duda. Rápidamente trabajamos con ellos y lo resolvimos. Era socio en un estado que era el problema, en un sujeto, que testifica la complejidad de la gestión de riesgos de tercera parte.
Podría estar asociado en 50 estados, 120 reglas en diferentes estados, y se pierde uno. Sucederá en este espacio. La pregunta es, ¿qué haces sobre este tema y cómo lo reparas?