Warren Buffett comentó una vez que cuando baja la marea descubres quién está nadando desnudo.
Las revisiones regulatorias en curso de varias partes de la red de operaciones de Synapse Financial Technologies están resaltando las diferencias (y tal vez algunos dirían la creciente división) entre los bancos tradicionales y las FinTech.
Y siguiendo el ejemplo de este comentario de Buffett, la realidad es que la marea está disminuyendo en Synapse, lo que revela cómo una aparente falta de controles o procesos internos ha generado efectos dominó negativos en todo el panorama de los servicios financieros.
Se estableció claramente que hasta 85 millones de dólares (o al menos) en fondos de clientes no estaban contabilizados en el momento de la declaración de quiebra de Synapse. Y solo recientemente los bancos, incluidos Evolve Bank & Trust y Lineage Bank, han podido desbloquear datos alojados en Synapse, allanando el camino para que los fondos se devuelvan a los clientes.
Interviene el Estado de California
A principios de este mes, el Departamento de Protección e Innovación Financiera de California (DFPI) anunció que había emitido una orden que revoca la licencia de la Ley de Financiamiento de California de Synapse Credit LLC (Synapse Credit), una subsidiaria de Synapse Financial Technologies.
La unidad de crédito de Synapse ofrecía (aquí usamos tiempo pasado) préstamos a individuos y empresas. El enlace vinculado a Synapse Financial y también Synapse Credit ya no parece operativo al momento de escribir este documento. Los reguladores de California indicaron que “tras la declaración de quiebra de su empresa matriz, DFPI inició una revisión regulatoria de Synapse Credit. Como parte de esta revisión regulatoria, el DFPI buscó libros y registros, informes y otros datos utilizados por la empresa para evaluar si estaba operando de conformidad con la ley de financiamiento de California. A pesar de múltiples solicitudes, no se ha proporcionado ningún documento. »
No ha habido forma de determinar si Synapse Credit cumplía con las leyes de préstamos de California y, por lo tanto, Synapse Credit ya no está autorizado a hacer negocios en el estado. La orden que revoca la licencia señaló que “Synapse Credit LLC no ha solicitado una audiencia y el tiempo para solicitar una audiencia ha expirado. »
El año pasado, como se detalla aquíEl Comisionado Bancario de Connecticut indicó, mediante una orden de consentimiento y sanciones impuestas a Synapse Credit, que había emitido un “aviso de intención” para negarse a renovar la licencia de préstamos a pequeña escala de la Compañía. Y como parte de la orden de consentimiento, que permitió a la empresa continuar operando en el estado, Synapse tuvo que aceptar “cesar y desistir de no presentar estados financieros auditados como lo exige la ley”.
Los últimos vínculos de la saga Synapse son un testimonio del impulso que tuvieron las FinTech, según estimaciones de PYMNTS Intelligence, a medida que ganaron terreno con la apertura de nuevas cuentas y el entusiasmo de los consumidores por los productos crediticios exclusivamente digitales y otras ofertas. Tan solo el año pasado, las FinTech obtuvieron el 47% de las nuevas cuentas, lo que supone un aumento significativo respecto al 36% de 2020.
Pero las salvaguardias regulatorias para la presentación de informes y la rendición de cuentas de las cuentas de depósito se han perfeccionado durante décadas en los bancos y aún están evolucionando en el caso de las FinTech. La semana pasada, la Junta de Gobernadores de la Reserva Federal, la Corporación Federal de Seguro de Depósitos (FDIC) y la Oficina del Contralor de la Moneda (OCC) anunciaron que establecerían un sistema de control interno para las cuentas de depósito. emitió una declaración que advirtió sobre los riesgos potenciales asociados con los acuerdos entre bancos y terceros y sus esfuerzos conjuntos para brindar productos y servicios de depósito bancario a los usuarios finales.
Entre los riesgos: “La fragmentación de las funciones operativas de los productos y servicios de depósito entre múltiples terceros puede hacer que sea más difícil para el banco evaluar eficazmente los riesgos y determinar si todos los terceros pueden y están desempeñando las funciones asignadas según lo previsto…A la posible falta de acceso suficiente por parte de un banco al sistema de transacciones y depósitos registrados y otra información y datos cruciales mantenidos por el tercero puede afectar la capacidad del banco para determinar sus obligaciones de depósito. »
En otra parte del boletín, los reguladores dijeron: “Los incentivos de un tercero pueden no estar alineados con los del banco, por ejemplo cuando se puede incentivar a un tercero para promover el crecimiento de una manera que no está alineada con las obligaciones regulatorias del banco, lo que resulta en atención insuficiente a la gestión de riesgos y las obligaciones de cumplimiento. »
Las diferencias evidentes entre los bancos y las nuevas empresas digitales se reducen al mantenimiento de registros, el cumplimiento y la gestión del crecimiento, por nombrar algunos, pero los reguladores examinarán esto más de cerca.
